Аналіз оборотного капіталу використовується для визначення ліквідності та достатності оборотних активів порівняно з поточними зобов'язаннями. Ця інформація необхідна для того, щоб визначити, чи потрібна організація додаткове довгострокове фінансування для своєї діяльності, чи повинна вона планувати перекласти надлишок готівки в інструменти довгострокового інвестування.
Перша частина аналізу оборотного капіталу полягає у вивченні термінів, протягом яких поточні зобов’язання мають бути сплачені. Найлегше це можна виявити, вивчивши звіт про застарілу кредиторську заборгованість, який поділяє кредиторську заборгованість на 30-денні часові відрізки. Переглянувши формат цього звіту, щоб показати менші часові відрізки, можна визначити потреби в готівці для значно коротших інтервалів часу. Тоді терміни виконання інших зобов’язань, таких як нараховані зобов’язання, можуть бути нанесені поверх цього аналізу, щоб надати детальний огляд того, коли саме повинні бути сплачені зобов’язання.
Потім проведіть аналогічний аналіз дебіторської заборгованості, використовуючи звіт про застарілу дебіторську заборгованість, а також короткострокові часові інтервали. Результати цього аналізу потрібно буде переглянути для тих клієнтів, у яких історія невдовзі платила, щоб звіт розкривав більш точну оцінку ймовірних вхідних грошових потоків.
Подальшим кроком є вивчення будь-яких інвестицій на предмет наявності обмежень щодо того, як швидко їх можна продати та конвертувати в готівку. Нарешті, детально розгляньте матеріальний запас, щоб оцінити, через скільки часу цей актив може бути перетворений на готову продукцію, продано та отримано гроші від клієнтів. Цілком можливо, що період, необхідний для перетворення товарних запасів у грошові кошти, буде настільки довгим, що цей актив не має значення з точки зору можливості сплатити поточні зобов’язання.
Наступною основною діяльністю є об'єднання цих аналізів у модифікований короткостроковий прогноз готівки з використанням дуже коротких періодів часу, таких як інтервали кожні три-п'ять днів. Якщо в будь-який часовий проміжок часу не вистачає суми наявних готівкових коштів, потрібно буде або спланувати затримку платежу постачальнику, або отримати достатню кількість готівки з нового боргу або власного капіталу, щоб компенсувати дефіцит.
Аналіз оборотних коштів цього типу слід проводити постійно, регулярно.
