Метод ефективної процентної ставки - це метод розрахунку фактичної процентної ставки за період на основі суми балансової вартості фінансового інструменту на початок облікового періоду. Таким чином, якщо балансова вартість фінансового інструменту зменшується, зменшиться і сума відповідних відсотків; якщо балансова вартість зростає, збільшиться і сума відповідних відсотків. Цей метод використовується для обліку премій за облігаціями та знижок за облігаціями. Премія за облігації виникає тоді, коли інвестори готові заплатити більше, ніж номінал облігації, оскільки її заявлена процентна ставка вища, ніж превалююча ринкова процентна ставка. Знижка за облігаціями виникає тоді, коли інвестори готові платити лише менше номінальної вартості облігації, оскільки вказана відсоткова ставка нижча за переважаючу ринкову ставку.
Метод ефективної процентної ставки є кращим порівняно з прямолінійним методом нарахування премій та знижок за фінансовими інструментами, оскільки ефективний метод значно точніший для періоду до періоду. Однак це також складніше обчислити, ніж прямолінійний метод, оскільки ефективний метод повинен перераховуватися щомісяця, тоді як прямолінійний метод стягує ту саму суму щомісяця. Таким чином, у випадках, коли розмір знижки або премії несуттєвий, прийнятно замість цього використовувати прямолінійний метод. До кінця періоду амортизації суми, що амортизуються під ефективні відсотки та прямолінійні методи, будуть однаковими.
Якщо суб’єкт господарювання купує або продає фінансовий інструмент на суму, відмінну від його номінальної суми, це означає, що процентна ставка, яку вона фактично заробляє або сплачує за інвестицією, відрізняється від заявлених відсотків, сплачених за фінансовий інструмент. Наприклад, якщо компанія купує фінансовий інструмент за 95 000 доларів США, номінальна сума якого становить 100 000 доларів США і який сплачує відсотки 5000 доларів США, тоді фактичний відсоток, який вона заробляє за інвестицію, становить 5000 доларів США / 95 000 доларів США, або 5,26%.
Згідно з методом ефективної процентної ставки, ефективна процентна ставка, яка є ключовим компонентом розрахунку, враховує очікувані майбутні надходження та відтоки грошових коштів, очікувані протягом життя фінансового інструменту. Коротше кажучи, процентні доходи або витрати, визнані у звітному періоді, є ефективною процентною ставкою, помноженою на балансову вартість фінансового інструменту.
Як приклад, компанія Muscle Designs, яка виготовляє обладнання для підняття ваги для роздрібних торгових точок, купує облігацію із заявленою основною сумою в 1000 доларів, яку емітент виплатить за три роки. Облігація має купонну процентну ставку 5%, яка виплачується в кінці кожного року. Muscle купує облігацію за 900 доларів, що є знижкою в 100 доларів від номінальної суми 1000 доларів. Muscle класифікує інвестицію як утримувану до погашення та реєструє такий запис:
